设为首页
 
 
加入收藏
 
 
关于我们
 
 
首页
新闻动态
房产车市
商业快讯
名牌老号
经济观察
求学教育
招商引资
饮食娱乐
魅力城镇
健康休闲
企业撷英
旅游景区
管理宝典
传统文化
科学技术
华夏名流
精品推荐
艺术收藏
 
全球各大投资管理公司资产流失
 
  加入时间:2012-11-17 0:47:57  www.richescc.com  

持续性市场动荡和经济不确定性凸显各类潜在风险

北京2012年11月15日电 /美通社/

 -- 世界知名的投资咨询机构 -- 韬睿惠悦咨询公司(以下简称“韬睿惠悦”)与美国领先的金融投资媒体《养老金和投资》共同完成的全球500大资产管理公司调研显示:由全球500大资产管理公司所管理的资产在2011年跌至63万亿美元,跌幅约为3%,打破了最近两年的增长趋势;该等资产在2009年和2010年的涨幅分别为16%和4%。目前,全球500大资产管理公司所管理的资产已跌破2006年64万亿美元的水平,并且全球20大资产管理公司在2011年丧失的资产最多,跌幅约为7%。

韬睿惠悦中国区投资咨询总经理毛晓佟说:“对于大多数资产管理公司而言,2011年仍旧是动荡不安、前景难料的一年。各家公司的业绩因规模、投资策略和资产类别不同而参差不齐。2011年下半年至2012年的市场发展态势表明疲弱的经济基本面未获较大改观,同时,各机构投资者的风险偏好仍无明显变化。”

这项研究还表明:就数量而言,尽管该部分中独立资产管理公司的数量基本没有变化,然而银行拥有的资产管理公司继续占据全球20强。在这20家公司中,有11家总部位于美国,管理着20强资产的64%以上,有8家总部位于欧洲(管理33%的20强资产),一家为日本公司(管理3%的20强资产)。日本资产管理公司的总资产在2011年增加了6%,而欧洲公司的资产与总部位于美国的公司的资产则分别下跌了7%和1%。

毛晓佟说:“2011年,全球最大的20家资产管理公司损失最为惨重,其持有的资产份额锐减,同时逆转了最近两年的强劲增长势头。市价跌落导致绩效费缩减,客户要求给予价格优惠、并且探寻更低成本的投资方式,这使得资产管理公司压力重重。资产管理公司需要汲取最近几年的教训,严控费用开销、减缓产品创立、调整费用结构,如此才更可能保持盈利。”

研究表明,来自发展中国家的资产管理公司已于过去十年内,使其资产总额增幅超过两倍,达到约5%。同期,由全球20大资产管理公司所管理的资产已几乎翻倍至约25万亿美元。研究显示了在过去十年内资产分配的转变方式,而这也使得美国、加拿大和法国的资产管理公司从中获益,其资产份额分别增长6%、3%和2%;然而同期瑞士、日本和英国资产管理公司的资产份额却分别下跌6%、3%和2%。

自2001年以来,相比于同期全球500大资产管理公司所管理的资产整体年增幅5%而言,由全球大型资产管理公司所管理的被动式资产年增幅已超过12%。在2011年,由全球最大资产管理公司所管理的被动式资产,其跌幅超过1%;这是自本研究启动以来,被动式资产的第三次也是最小一次跌幅。

毛晓佟说:“各机构的投资者正日益寻求最有效的资产投资方式,促进了被动式管理和低成本、系统化投资方法,也称为精选β(smart beta)。虽然精选β并不能替代优秀的积极性管理,但是精选β使得投资者将积极管理的资源聚焦于不易复制、同时可证明确有管理技能的产品领域。资产所有者越来越不能容忍支付积极管理费用后仅得到市场平均回报,在寻求市场平均回报时尽可能使用更加廉价、有效的方式。”

在最近五年内,一些新近跻身全球50强的公司(包括通过兼并或收购的方式)包括:加拿大人寿金融公司(+45 [93位升至48位]);日本生命保险公司(+22 [39位升至17位]);美国富国银行集团(+21 [52位升至31位]);联合投资公司(+20 [67位升至47位]);以及日本明治安田生命保险公司(+20 [70位升至50位])。

全球总资产管理规模排名全球前20位的资产管理公司 –截至2011年12月31日

排名

资产管理公司

市场

资产管理规模

(百万美元)

1

黑石集团

美国

3,512,681

2

安联集团

德国

2,117,123

3

道富环球投资管理公司

美国

1,856,852

4

美国先锋集团

美国

1,848,488

5

富达投资集团

美国

1,715,910

6

摩根大通公司

美国

1,341,463

7

纽约梅隆银行

美国

1,260,298

8

法国巴黎银行

法国

1,205,775

9

资本集团

美国

1,081,659

10

瑞士联合银行

瑞士

945,852

11

保德信金融集团

美国

900,666

12

东方汇理资产管理公司

法国

852,788

13

汇丰银行控股公司

英国

847,000

14

高盛集团

美国

828,000

15

法国外贸银行集团

法国

706,003

16

德意志银行

德国

703,766

17

日本生命保险公司

日本

693,328

18

富兰克林邓普顿

美国

670,255

19

北方信托金融集团有限公司

美国

662,900

20

安盛集团

法国

661,366

来源:Pensions & Investments/韬睿惠悦全球500大资产管理公司调研

关于韬睿惠悦投资咨询

韬睿惠悦投资咨询部门,是韬睿惠悦咨询公司的一部分。我们在全球的投资专家为一些世界上最大的机构投资者提供具备坚实研究基础的咨询,客户涵盖了养老金、主权财富基金、银行和保险资产、各类基金会和捐赠金。我们拥有自主开发的资产配置模型、投资管理机构研究工具和投资管理机构及产品数据库。遍布全球的专业投资顾问在风险评估、战略资产配置和投资管理机构选择等领域,为我们的客户提供各类量身订制的投资建议。

关于韬睿惠悦

韬睿惠悦 (纽约证券交易所,纳斯达克:TW)是一家领先的全球咨询服务公司,通过对员工、财务和风险的高效管理,协助企业提升经营绩效。我们在全球拥有逾14,000名员工,提供员工福利计划、人才与奖酬方案,以及风险和资本管理等各个领域的解决方案。

消息来源 韬睿惠悦

上一条:英格索兰携首部行业著作入驻高校讲堂
下一条:第112届广交会成为“严峻形势下全球贸易支柱”

没有相关信息

 
站内搜索:
  广告服务  人才招聘  关于我们  财富联盟  免责声明

版权所有:北京华报联文化传播中心
京ICP备05073747号 中国财富杂志www.richescc.com
Address:中国-北京市张自忠路3号东院中国社会科学院国际片西楼 华报联 邮编:100007
TEL:86-10-64039967 FAX:86-10-81469879
E-mail:caifuhk@yahoo.com.cn; caifu881@163.com